2018保險業(yè)：三大難題懸而未決

 雄關漫道真如鐵，而今邁步從頭越。

2018年，中國保險業(yè)前路艱辛，三道難題擺在面前：

“開門紅”難有作為，全年保費目標如何完成？“大監(jiān)管”有增無減，合規(guī)成本如何控制？BATJ強勢“攪局”，金融科技有何作為？

“開門紅”集體啞火

“開門紅，全年紅”，這是保險業(yè)的一條“金科玉律”。2018年，這條“鐵律”可能要被打破了。

年底保險圈內聚會上，大佬們見面寒暄的第一句話是：“你們今年‘開門紅’賣得怎么樣？”一部分人面露難色，一部分頻頻搖頭，還有些干脆用一句“不談了”草草了事。

2018年，“開門紅”為什么集體啞火？

一家大型壽險公司負責人在接受《國際金融報》記者采訪時透露，“一方面，受134號文（《關于規(guī)范人身保險公司產品開發(fā)設計行為的通知》）和136號文（《關于進一步加強人身保險公司銷售管理工作的通知》）影響，今年各家公司‘開門紅’啟動時間比較晚。另一方面，今年‘開門紅’產品回歸保障，規(guī)模上不去在情理之中。”

這兩個文件究竟對“開門紅”有什么影響？

對此，一位資深保險業(yè)內人士告訴《國際金融報》記者：“134號文主要針對產品設計，136號文則針對產品銷售。相比之下，前者的影響更大。在134號文提出的2017年10月1日‘大限’之日，很多保險公司都被迫更新產品，這些產品都是計劃作為‘開門紅’的產品。但是，10月1日真正拿到批文的產品沒幾個。”

134號文核心內容包括：兩全保險產品、年金保險產品，首次生存保險金給付應在保單生效滿5年之后，且每年給付或部分領取比例不得超過已交保險費的20%；萬能型保險產品、投資連結型保險產品設計應提供不定期、不定額追加保險費，靈活調整保險金額等功能。保險公司不得以附加險形式設計萬能型保險產品或投資連結型保險產品。

“我們的‘開門紅’產品剛剛批下來。”2017年12月28日，一家合資壽險公司有關負責人向《國際金融報》記者透露，“往年10月至11月是啟動‘開門紅’的重要節(jié)點，今年，整個行業(yè)的‘開門紅’時間都有所推遲。這跟保監(jiān)會產品審批趨嚴有關。”

一家大型壽險公司上海分公司總經(jīng)理告訴《國際金融報》記者：“我們直到去年12月才收到總公司對‘開門紅’的安排以及目標任務。坦率地說，市場都比較謹慎，大家都看不清楚今年‘開門紅’的趨勢，也沒有把握。”

那么，最早一批啟動“開門紅”的公司，業(yè)績表現(xiàn)如何？

一家上市保險公司上海分公司有關負責人在接受《國際金融報》記者采訪時說：“今年‘開門紅’的規(guī)?？隙ǖ瞬簧?。事實上，從第一個時間節(jié)點來看，我們今年的表現(xiàn)比往年差了很多。畢竟，主打的保障型產品無法打動普通消費者，他們更偏愛投資型產品。更何況，年底理財市場火熱，銀行拉存款、基金銷售都給‘開門紅’制造了不小的壓力。”

這樣的局面，保險公司早有思想準備。但是，對于往年“開門紅”保費收入占比高，有些激進的小公司，“開門紅”保費收入是全年保費收入的70%至80%，如何實現(xiàn)今年全年的保費目標成為待解的一道難題。

對此，上述上市保險公司上海分公司有關負責人告訴《國際金融報》記者：“這樣的局面一去不返。我們公司內部正在逐步淡化‘開門紅’概念，鼓勵團隊穩(wěn)扎穩(wěn)打，保費增速保持平穩(wěn)，而不是搞‘突擊’。”

事實上，“開門紅”雖然在很長一段時間內幫助保險公司在保費規(guī)模上有大飛躍，但也滋生了不少行業(yè)“潛規(guī)則”。

比如，惜售保單，又叫“藏保單”。保險代理人往往喜歡將年底的部分保單預留到第二年年初，一方面是為了討個好彩頭，在銷售業(yè)績上能有個“開門紅”；另一方面也是出于個人利益的考慮。

一位業(yè)內人士向《國際金融報》記者透露，一般保險公司都會設定嚴格的考核管理制度。對于普通銷售人員而言，完成任務才能實現(xiàn)自身利益最大化，這種利益包括傭金以及其他獎勵。不過，當銷售人員已經(jīng)完成了年度考核任務，其基本利益就已獲得滿足。那么，這時再與投保人簽訂保單，只會給自己第二年銷售增加壓力。如果將保單“藏”到第二年年初，該銷售人員不僅能獲得保單傭金，還能得到公司給予的特別獎勵。

“事實上，各家保險公司都對‘開門紅’的保單給出了更高的傭金和特別獎勵。”上述業(yè)內人士告訴記者，“因此，代理人在往年的開門紅期間主攻萬能險等投資型、中短存續(xù)期產品，這類產品的保費金額往往比較大。”

清退違規(guī)股東

“這樣的態(tài)勢可能還會繼續(xù)，2018年監(jiān)管只會越來越嚴。”多位保險公司高管在接受《國際金融報》記者采訪時均表示。

違規(guī)股權是保監(jiān)會重點打擊對象。多位保監(jiān)會領導在多個場合表示：保險不能成為個別股東的“提款機”。

2017年12月26日，保監(jiān)會網(wǎng)站披露了一則消息：對前海方舟資產管理有限公司等5家股權投資基金管理機構違反保險資金運用監(jiān)管規(guī)定的情況進行了通報。

2017年以來，保監(jiān)會開展了保險資金運用風險排查專項整治工作。在有關保險資金投資股權投資基金業(yè)務風險排查中，經(jīng)非現(xiàn)場監(jiān)管和質詢發(fā)現(xiàn)，前海方舟資產管理有限公司、人保遠望資產管理公司、上海鼎迎投資管理中心、東方國新創(chuàng)業(yè)投資管理（新疆）有限公司、信達風投資管理有限公司等股權基金投資機構對涉及保險資金運用的合規(guī)意識不強，內部管理存在問題，未依據(jù)規(guī)定按時向保監(jiān)會報送年度報告。保監(jiān)會對此進行公開通報，并要求有關保險機構切實加強投后管理，定期了解投資情況和相關機構合規(guī)運作情況，督促股權基金投資機構嚴格執(zhí)行監(jiān)管規(guī)定。

下一步，保監(jiān)會將根據(jù)全國金融工作會議要求，切實強化功能監(jiān)管，加強對涉及保險資金投資的股權基金投資機構及中介機構的合規(guī)性監(jiān)管；進一步完善保險資金投資股權基金的事后報告監(jiān)管機制，督促保險機構強化對股權基金投資的持續(xù)跟蹤、評估和報告；探索建立黑名單制度，禁止保險機構與存在合規(guī)問題的相關機構開展業(yè)務。

就在通報5家股權投資基金管理機構的10天前，保監(jiān)會發(fā)布了撤銷行政許可決定書，責令昆侖健康多家股東清退違規(guī)所得股權，并且在3個月內引進合規(guī)股東，相關投資人和中介機構被列入市場準入黑名單。

2017年2月17日和3月1日，保監(jiān)會先后向昆侖健康下發(fā)2封問詢函，針對2016年12月變更的4家股東，是否與佳兆業(yè)郭英成家族有關進行詢問；保監(jiān)會還要求，說明公司股東宏昌宇、正萊達實業(yè)、正遠大科技、泰騰材料貿易近三年的主營業(yè)務情況、財務狀況以及入股昆侖健康險的詳細資金來源，提供上述4家公司每一級股東的基本情況。

保監(jiān)會稱，經(jīng)查認定昆侖健康7家股東在投資昆侖健康的過程中，存在虛假材料、股東之間關系不實等問題，認定昆侖健康在股權結構問題上撒謊。

科技賦能金融

2018年，互聯(lián)網(wǎng)巨頭BATJ（百度、阿里巴巴、騰訊、京東）在保險業(yè)布局日漸清晰。這些自帶流量、追求創(chuàng)新、堅持用科技賦能金融的互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)，會成為保險業(yè)的攪局者嗎？

2017年11月2日，騰訊旗下保險平臺——微保WeSure正式上線，推出一款健康險產品，成功刷屏朋友圈。12月21日，微保車險進入公測，提供車險續(xù)保服務。

此前，百度金融向《國際金融報》記者證實，已經(jīng)收購黑龍江聯(lián)保龍江保險經(jīng)紀有限責任公司。

據(jù)《國際金融報》記者不完全梳理，螞蟻金服也在2015年底成立了保險事業(yè)部。之后還控股國泰產險，持股比例達到51%，同時發(fā)起成立信美相互人壽保險社。2016年4月，阿里巴巴集團與中國太平、太平人壽等企業(yè)，一起成立阿里健康保險公司，從事互聯(lián)網(wǎng)健康保險相關業(yè)務。

微民是騰訊拿下的首張保險代理牌照，至此，騰訊的手上已經(jīng)集齊了財險、壽險、保險代理三大基礎業(yè)務。此前它已經(jīng)入股了互聯(lián)網(wǎng)財險眾安保險、互聯(lián)網(wǎng)壽險和泰人壽和香港英杰華人壽。

另外，百度擬分別與安聯(lián)保險、高瓴資本，以及太平洋保險等發(fā)起設立互聯(lián)網(wǎng)財險公司。京東擬通過申請牌照或者投資購買的方式進入保險業(yè)。

互聯(lián)網(wǎng)巨頭集中入場，讓不少保險業(yè)內人士備感壓力。

“BATJ入局將給傳統(tǒng)中介市場帶來擠出效應，保險網(wǎng)銷平臺或迎來重新洗牌。”一位資深中介公司從業(yè)人員在接受《國際金融報》記者采訪時說，“從另一個角度看，說明中介市場的潛力巨大，才能引來資本的關注和覬覦。”

不過，也有保險業(yè)內人士在接受《國際金融報》記者采訪時指出：“BATJ進入保險業(yè)主要還是為了獲取數(shù)據(jù)，通過數(shù)據(jù)清洗和分析，為下一步發(fā)展做準備。近年來，互聯(lián)網(wǎng)金融風生水起，科技賦能金融被認為是下一個風口。但實際上，互聯(lián)網(wǎng)保險與其他互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)相比，創(chuàng)新能力明顯不足，并沒有出現(xiàn)改變行業(yè)的產品和服務。更多的時候，互聯(lián)網(wǎng)保險只是將線下轉移到了線上。”

2018年，究竟有哪些科技能夠賦能金融，尤其是保險？

根據(jù)奧維咨詢和眾安保險聯(lián)合發(fā)布的《科技彰顯價值，保險未來已來》行業(yè)報告：保險公司正利用尖端科技完善并升級現(xiàn)有保險產品、開發(fā)創(chuàng)新型產品并重塑行業(yè)格局。其中的關鍵技術包括云計算、物聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)、人工智能（AI）和區(qū)塊鏈。其中，云計算、車聯(lián)網(wǎng)以及大數(shù)據(jù)的應用已經(jīng)開始對保險業(yè)產生重大影響，而未來大數(shù)據(jù)、人工智能和區(qū)塊鏈的進一步應用會給行業(yè)帶來更大的沖擊。