險企備戰(zhàn)人身險4月升級 現(xiàn)有產(chǎn)品將大面積退市

　　保監(jiān)會《關(guān)于進一步完善人身保險精算制度有關(guān)事項的通知》（即76號文）將于4月1日正式實施。受此影響，一大批不符合新規(guī)的保險產(chǎn)品需要在3月底前退出市場。

　　記者獲悉，這一輪停售潮包括很多市面上的熱銷產(chǎn)品，例如平安人壽“贏越”理財產(chǎn)品、“百萬任我行”兩全保險都將面臨退市升級。中國人壽涉及退市的產(chǎn)品達60多種，新華人壽、太平人壽也有熱銷健康險停售。

　　雖然無法準確估算此次停售產(chǎn)品的保費規(guī)模，但受到76號文影響的產(chǎn)品類型包括了個人定期壽險、個人兩全保險、個人終身壽險和個人護理保險產(chǎn)品，涵蓋了幾乎所有的壽險產(chǎn)品，其中以返還型健康險產(chǎn)品和萬能險沖擊最大。

　　“76號文看起來很簡單，一共只有八條，但它從保障水平、評估利率、存續(xù)期等方面對現(xiàn)存人身險精算制度做出新要求，提高保障水平，降低理財功能。逐條比對下來，現(xiàn)存的相當部分萬能險要替換，需要重新報備的健康險也很多。”上海昱淳商務(wù)咨詢有限公司合伙人、保險精算師徐昱琛對記者表示。

　　“對于利潤測試為負的產(chǎn)品，將要追究保險公司總精算師的責任?？偩銕煶蔀楣井a(chǎn)品精算管理的第一責任人，簽字將非常謹慎，身上的擔子更重了。” 徐昱琛表示。

　　另一方面，各公司產(chǎn)品精算部門都在緊張規(guī)劃新產(chǎn)品。

　　據(jù)業(yè)內(nèi)人士介紹，76號文影響最大的幾個條款，包括提高人身險產(chǎn)品的保障下限、提升萬能險準備金評估利率上限為年復(fù)利3%、對中短存續(xù)期產(chǎn)品做出類型限制和額度限制，對總精算師進行責任追溯等。

　　記者調(diào)查獲悉，針對新要求，大多數(shù)新上產(chǎn)品將對身故責任或產(chǎn)品費率進行調(diào)整，提高產(chǎn)品的身故保額；新產(chǎn)品的保單貸款比例將調(diào)整為80%，而現(xiàn)在絕大部分產(chǎn)品的保單貸款都高于80%，有的甚至超過95%；另外，新上產(chǎn)品的低檔分紅演示水平會較老產(chǎn)品更低。

　　此次升級，不少保險公司還將順帶完成第三套壽險生命表的導(dǎo)入。去年底，保監(jiān)會公布了第三套生命表，相較于第二套生命表，第三套生命表被保險人群的死亡率得到明顯改善，其中男性和女性壽命分別為79.5歲和84.6歲，較第二套生命表數(shù)據(jù)分別提高2.8歲和3.7歲。

　　對于產(chǎn)品升級對于壽險市場保費結(jié)構(gòu)帶來的影響，方正證券研報顯示，規(guī)定出臺前的2016年1月至7月，萬能險的保費收入已超過2015年全年，達8670億元，占總保費收入的比例為34.5%。安信證券研究中心副總經(jīng)理、金融行業(yè)首席分析師趙湘懷預(yù)測，受監(jiān)管的影響，2017年底，萬能險保費規(guī)模占比將會壓縮至24%。

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