中銀三星人壽正式掛牌 國有大行齊聚壽險業(yè)

 原標題：中國銀行聚齊財壽險雙牌照 控股公司更名中銀三星

　　變身銀行系險企后，中銀三星未來的核心管理人員勢必由處于控股股東的銀行方敲定

　　昨日，中航三星人壽正式更名為中銀三星人壽（簡稱中銀三星）。伴隨著中行旗下中銀保險投資8.5億元收購中航三星人壽51%股權(quán)的獲批，中航三星人壽正式納入中行旗下，成為一家銀行系壽險公司。

　　中銀三星內(nèi)部人士告訴《證券日報》記者，由于董事會還沒有召開，機構(gòu)辦公場所、以及未來的業(yè)務(wù)發(fā)展方向均沒有確定，管理層也要等到保監(jiān)會批準及通過資格考試后才能敲定。

　　中行控股51%

　　近日，保監(jiān)會批復(fù)中航三星人壽增資、擴股、引入新股東并更名的申請。批文顯示，保監(jiān)會批準中航三星人壽注冊資本金從8億元增至16.7億元。此輪增資，中銀保險出資8.5億元，獲得51%股權(quán)，韓國三星生命保險株式會社和中航集團兩大股東的持股比例都被稀釋，持股比例均由此前的50%分別下降為25%和24%。

　　其實，早在2013年12月，中行就與中航三星人壽原始股東韓國三星生命人壽、中國航空集團簽下了共同持有中航三星人壽的協(xié)議。2014年8月亦有消息傳出，中銀保險獲股東中行增資15億元用于收購中航三星人壽51%股權(quán)。

　　公開資料顯示，中航三星人壽成立于2005年5月，在此輪增資擴股之前，已經(jīng)連續(xù)三年沒有增資。中行借中銀保險的入主，無疑也為中航三星人壽帶來新希望。

　　雖然中行的入主已經(jīng)敲定，但新資本的進入、股東的更迭勢必帶來新一輪的人事調(diào)整。按照此前中航三星的制度，公司管理層，由中國航空集團派駐董事長，韓方派駐總經(jīng)理負責(zé)經(jīng)營，但任期僅有兩年，任期結(jié)束將調(diào)回三星生命總部，總經(jīng)理更換比較頻繁。

　　變身銀行系險企后，中銀三星未來的核心管理人員勢必由處于控股股東的銀行方敲定。類似情形在銀行系險企也較為普遍，如北京銀行正式入主中荷人壽后，在6人組成的董事會當(dāng)中，來自北京銀行的高管擁有四席，占據(jù)絕對優(yōu)勢；建行控股建信人壽后，派出一批建行高管進入建信人壽管理層。

　　對于新的管理層團隊人選，上述中銀三星人壽內(nèi)部人士表示，要等到董事會召開，并通過保監(jiān)會資格考試后方可確定?！蹲C券日報》記者看到，在中航三星官網(wǎng)披露的仍是未曾調(diào)整過的高管名單，董事會成員8人，原股東各占四席位，來自中航集團的曹建雄任董事長，來自三星生命的金一權(quán)擔(dān)任總裁一職。

　　伴隨新管理層的敲定，也將改變中航三星原有的經(jīng)營策略，按照中航三星年報披露的數(shù)據(jù)，目前中航三星以個險與銀行渠道兩大并重，其個險渠道標準保費與銀保渠道標準保費相差不足2000萬元，而新股東帶來的資源勢必打破這一平衡局面。

　　新公司或主靠銀保

　　依據(jù)母行強大的渠道優(yōu)勢，中航三星或?qū)⑦M入保費增長快車道。

　　從壽險公司保費收入排名來看，今年前8個月，中航三星原保險保費收入12.9億元，位列所有壽險公司中的第47位。若加上保護投資款新增交費及投連險獨立賬戶新增交費，中航三星規(guī)模保費位列所有壽險公司第55位。

　　而其他幾家銀行系險企的規(guī)模保費排名分別為，建信人壽位列第13位，中郵人壽位列第16位，工銀安盛位列第21位，農(nóng)銀人壽位列24位，招商信諾位列第35位，交銀康聯(lián)位列第42位，中荷人壽位列第52位。7家銀行系險企中，有5家排在前25位。

　　從分支機構(gòu)的擴張速度來看，中航三星目前經(jīng)營區(qū)域集中在北京、天津、山東、四川、廣東、江蘇等地，和其他銀行系險企相比，經(jīng)營區(qū)域較小。

　　中航三星人壽保費增長較為緩慢，一方面受制于分支機構(gòu)較少，另一方面也受到資本金較少的牽絆。而中行介入后，其龐大的代理網(wǎng)點及保險銷售渠道，或?qū)母旧细淖冞@一不利局面。

　　中國銀行2015年半年報披露的數(shù)據(jù)，截至6月末，中國銀行內(nèi)地商業(yè)銀行機構(gòu)總數(shù)（含總行、一級分行、二級分行及基層分支機構(gòu)）10691家，中國內(nèi)地非商業(yè)銀行機構(gòu)總數(shù)213家。

　　龐大的電子渠道客戶也將為中航三星的網(wǎng)銷保險提供潛在客戶。半年報顯示，中國銀行個人網(wǎng)銀客戶約1.2億人，手機銀行客戶數(shù)7615萬人。上半年，中行電子渠道交易金額75.78萬億元，同比增長14.82%，電子渠道在全渠道業(yè)務(wù)中的占比為86.39%；手機銀行交易金額2.44萬億元，同比增長215.95%。

　　伴隨著銀行與保險公司協(xié)同化效應(yīng)的顯現(xiàn)，龐大的客戶群體無疑會為銀行與保險公司之間的交叉銷售提供可能。中行年報中也明確提出，未來將加強與保險保險板塊的協(xié)同業(yè)務(wù)，加大銀保聯(lián)動力度。

　　值得一提的是，雖然早在2013年中國銀行就已經(jīng)與中航三星原兩大股東簽下股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議，但截至昨日，中國銀行官網(wǎng)列出的合作保險公司包括友邦保險、中國人壽、中國平安、中美聯(lián)泰大都會、中英人壽等，并沒有中航三星。

　　唯一有產(chǎn)壽雙牌照的國有行

　　控股中航三星后，中國銀行聚齊了壽險與財險雙牌照。之前，中國銀行僅100%控股財險公司中銀保險，是唯一一家在內(nèi)地沒有壽險牌照的國有銀行，而同為國有銀行的工行、建行、農(nóng)行、交行均已有控股的壽險公司，隨著此次中國銀行子公司中銀保險控股中銀三星人壽獲批，中國銀行也成為唯一一家在內(nèi)地同時擁有壽險、產(chǎn)險牌照的國有銀行。

　　事實上，在中行控股中航三星之前，中行曾于2010年就計劃入主恒安標準人壽，雙方已談到了總部搬遷、高管任命等層面，但因細節(jié)產(chǎn)生分歧而告吹，后來又傳出中行擬收購中法人壽、國泰人壽，但最終，中行將橄欖枝拋向了中航三星。

　　在控股中航三星之前，壽險方面，中航通過中銀集團人壽在我國香港地區(qū)經(jīng)營人壽保險業(yè)務(wù)。上半年，實現(xiàn)毛保費收入155.16億港元，并保持香港壽險市場人民幣產(chǎn)品的領(lǐng)先地位。

　　財險方面，中行通過中銀保險經(jīng)營財產(chǎn)保險業(yè)務(wù)。中銀保險2014年年報顯示，公司去年凈利潤4.59億元，已賺保費51.2億元。中國銀行表示，未來集團將加快電子商務(wù)、網(wǎng)銀等新渠道業(yè)務(wù)發(fā)展，在該行網(wǎng)銀和手機銀行渠道上線車險業(yè)務(wù)。

　　從保險業(yè)務(wù)對中行的業(yè)務(wù)貢獻率來看，中行半年報顯示，今年上半年投資銀行及保險占中銀集團業(yè)務(wù)比例為5.68%，業(yè)務(wù)規(guī)模136.14億元。隨著雙牌照的獲得，保險業(yè)務(wù)為中銀集團貢獻更大的業(yè)務(wù)比例可期。

　　中國銀行行長陳四清在昨天的開業(yè)儀式上表示，中銀三星人壽成立后，將使中國銀行的保險業(yè)務(wù)布局更趨完善，有利于統(tǒng)籌發(fā)展中國銀行在中、港、澳三地的保險業(yè)務(wù)，增強中國銀行保險業(yè)務(wù)的整體實力；同時，中銀三星人壽的成立，還將有利于進一步深化中國銀行在商業(yè)銀行、投資銀行和保險業(yè)務(wù)三方的戰(zhàn)略協(xié)同，為客戶提供更全面、更優(yōu)質(zhì)的金融服務(wù)，從而提升中國銀行的綜合金融服務(wù)實力。