美國(guó)銀行業(yè)業(yè)績(jī)喜憂參半 前景仍存變數(shù)

    新華網(wǎng)紐約７月２０日電（記者紀(jì)振宇）近日，美國(guó)幾大銀行陸續(xù)發(fā)布了第二季度財(cái)報(bào)，從整體業(yè)績(jī)來(lái)看，盡管部分銀行第二季度實(shí)現(xiàn)盈利，但營(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)乏力、成本費(fèi)用高企、次貸危機(jī)后一些問(wèn)題資產(chǎn)的遺留問(wèn)題仍不容忽視，未來(lái)銀行業(yè)業(yè)績(jī)?nèi)悦媾R眾多不確定性。

    美國(guó)四大銀行三家盈利一家巨虧

    由于受到其信貸成本降低影響，摩根大通銀行第二季度凈利潤(rùn)超過(guò)市場(chǎng)預(yù)期，達(dá)５４．３億美元，比去年同期增長(zhǎng)１．７％。

    花旗集團(tuán)則由于投行業(yè)務(wù)的強(qiáng)勁增長(zhǎng)以及不良資產(chǎn)損失的減少，第二季度凈利潤(rùn)超過(guò)市場(chǎng)預(yù)期，達(dá)到３３．４億美元，同比增加２３％。包括今年第二季度在內(nèi)，花旗集團(tuán)目前已連續(xù)六個(gè)季度實(shí)現(xiàn)凈盈利。

    富國(guó)銀行第二季度凈利潤(rùn)創(chuàng)下歷史新高３９．５億美元，攤薄后的每股利潤(rùn)為７０美分，高于市場(chǎng)平均預(yù)期的６９美分，也高于上年同期的５５美分。

    而全美資產(chǎn)規(guī)模最大的銀行美國(guó)銀行因繼續(xù)受抵押貸款業(yè)務(wù)損失拖累，第二季度損失８８億美元，虧損規(guī)模創(chuàng)下該行歷史紀(jì)錄。這一結(jié)果遠(yuǎn)差于去年同期的凈收益３１億美元。同時(shí)，其營(yíng)業(yè)收入同比大降５４％，為１３５億美元。

    銀行業(yè)營(yíng)收增長(zhǎng)乏力　依靠壓縮成本實(shí)現(xiàn)盈利

    從美國(guó)前四大銀行第二季度的財(cái)報(bào)中不難看出，盡管三大銀行均實(shí)現(xiàn)盈利，但其盈利并不是主要靠業(yè)務(wù)增長(zhǎng)來(lái)帶動(dòng)，而是依賴壓縮成本。

    摩根大通將第二季度的信貸成本由去年第二季度的３３．６億美元壓低至１８．１億美元。而其營(yíng)業(yè)收入則呈現(xiàn)萎縮態(tài)勢(shì)，其占２０１０年總營(yíng)收３８％的投行業(yè)務(wù)今年第二季度營(yíng)收環(huán)比下降１３％，而固定收益部門(mén)營(yíng)收也環(huán)比減少１８％。

    花旗集團(tuán)第二季度營(yíng)業(yè)收入同比減少７％，至２０６億美元，其中金融服務(wù)集團(tuán)營(yíng)業(yè)收入為１６３億美元，主要受益于其投行業(yè)務(wù)６１％的強(qiáng)勁增長(zhǎng)。

    富國(guó)銀行首席執(zhí)行官約翰·斯頓夫表示，由于高失業(yè)率水平阻礙美國(guó)經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇，銀行業(yè)務(wù)增長(zhǎng)十分困難，該行第二季度主要依靠成本削減等措施來(lái)提振利潤(rùn)。

    而美國(guó)銀行季度巨虧的主要原因是與抵押貸款相關(guān)聯(lián)的業(yè)務(wù)損失巨大，相比去年同期，該業(yè)務(wù)當(dāng)季損失增加近９倍，為１４５億美元。美銀首席執(zhí)行官布賴恩·莫伊尼漢在聲明中說(shuō)，美銀的主營(yíng)業(yè)務(wù)顯然受到抵押貸款和解協(xié)議的不良影響。

    銀行業(yè)未來(lái)業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)堪憂

    目前市場(chǎng)上投資者對(duì)銀行業(yè)績(jī)普遍不看好，金融類股近年來(lái)累積跌幅已接近６％。上述四大銀行股價(jià)今年以來(lái)也是下跌趨勢(shì)明顯，股價(jià)表現(xiàn)最好的摩根大通銀行跌幅超過(guò)３％，富國(guó)銀行跌幅超過(guò)６％，而花旗銀行股價(jià)跌幅超過(guò)１８％，美國(guó)銀行股價(jià)跌幅更是高達(dá)２６％。

    從２０１１年上半年銀行業(yè)業(yè)績(jī)表現(xiàn)來(lái)看，營(yíng)收增長(zhǎng)乏力、次貸危機(jī)遺留問(wèn)題仍然是阻礙銀行業(yè)未來(lái)業(yè)績(jī)發(fā)展的兩大難題。

    首先，銀行業(yè)業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)狀況息息相關(guān)，目前美國(guó)經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇依然疲軟，失業(yè)率居高不下，房地產(chǎn)市場(chǎng)低迷，企業(yè)投資熱情不高，美國(guó)聯(lián)邦儲(chǔ)備委員會(huì)第二輪量化寬松貨幣政策于６月底到期，但基于目前經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)狀況顯著低于美聯(lián)儲(chǔ)此前預(yù)期，不排除美聯(lián)儲(chǔ)實(shí)施進(jìn)一步刺激政策的可能性。

    其次，次貸危機(jī)引發(fā)的一系列遺留問(wèn)題仍然對(duì)銀行業(yè)未來(lái)業(yè)績(jī)?cè)斐芍卮筘?fù)面影響。摩根大通銀行首席執(zhí)行官杰米·戴蒙表示，次貸危機(jī)造成的美國(guó)房地產(chǎn)市場(chǎng)疲軟仍將對(duì)未來(lái)銀行業(yè)績(jī)產(chǎn)生影響，該行將面臨抵押貸款方面的巨額支出。

    在次貸危機(jī)期間由于購(gòu)買(mǎi)了銀行發(fā)行的與次貸關(guān)聯(lián)的抵押債券而導(dǎo)致巨額虧損的投資者開(kāi)始集中對(duì)銀行“秋后算賬”。此外，來(lái)自監(jiān)管機(jī)構(gòu)的嚴(yán)厲審查和行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)提高也令銀行業(yè)不堪重負(fù)。

    各大銀行目前采取支付“和解費(fèi)用”這種方式來(lái)應(yīng)對(duì)接踵而至的訴訟，而這些和解費(fèi)用動(dòng)輒上億乃至數(shù)十億美元，這對(duì)于原本就成本高企的銀行業(yè)來(lái)說(shuō)更是雪上加霜。此外，美國(guó)銀行業(yè)對(duì)歐洲國(guó)家的風(fēng)險(xiǎn)敞口也成為未來(lái)業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)的潛在威脅。